Viele machen sich früher oder später Gedanken darüber, ob sie eine Liegenschaft kaufen sollen. Nach der Pensionierung oder wenn die Kinder ausgezogen sind, ist das eigene Haus oder die Wohnung aber vielfach zu gross und das Mieten einer kleineren Wohnung, die je nach Ausgangslage auch altersgerecht ausgestattet ist, wird ins Auge gefasst. Werden alle Kosten berücksichtigt, ist bei langfristiger Betrachtung ein Kauf in vielen Fällen teurer als die Miete.

Der Wunsch nach den eigenen vier Wänden wird aber vielfach damit gerechtfertigt, dass die Lebensqualität und persönliche Freiheit als Eigenheimbesitzer grösser sind. Mieten und kaufen haben ihre Vor- und Nachteile, die je nach persönlichem Empfinden unterschiedlich stark gewichtet werden. Hier erfahren Sie, wie Sie verschiedene Möglichkeiten bezüglich Kosten miteinander vergleichen können.

Beim Mieten ist rein finanztechnisch betrachtet der grösste Vorteil, dass kein Eigenkapital vorhanden sein muss. Wer gut verdient, kann sich eine teure Mietwohnung leisten, ohne vorher auf Konsum verzichten zu müssen. Zur Finanzierung der eigenen vier Wände müssen im Gegensatz zur Miete mindestens 20 % des Kaufpreises als Eigenmittel zur Verfügung stehen. Eigenmittel können auch aus der Säule 3a oder der Pensionskasse stammen oder in Form von Bauland eingebracht werden.

Die gesamten Wohnkosten (siehe Tabelle) sollten zudem nicht mehr als ein Drittel des Bruttoeinkommens betragen. Bei den Wohnkosten sollte von langfristigen Hypothekarzinsen ausgegangen werden: Je nach Belehnungshöhe sind vier bis fünf Prozent Hypothekarkosten ein realistischer Wert.

Der Vorteil der Miete ist, dass die Höhe der Gesamtwohnkosten relativ einfach planbar und budgetierbar ist. Bei einem Eigenheim müssen Rückstellungen für Unterhalt und Rennovationen gemacht werden und die Hypothekarkosten schwanken im Laufe der Zeit. Für Liegenschaften in einem guten Zustand kann mit Rückstellungen von rund 0.65 Prozent pro Jahr des Verkehrswertes gerechnet werden.

Etwa 0.35 Prozent sollten für den laufenden Unterhalt und kleinere Reparaturen kalkuliert werden. Eine Hypothek im zweiten Rang muss üblicherweise während zwanzig Jahren oder spätestens bis zur Pensionierung abbezahlt werden. Bei den Berechnungen sollte berücksichtigt werden, dass bei Eigenheimbesitzern je nach Ausgangslage eine Absicherung gegen Invalidität, Jobverlust, Todesfall oder Scheidung sinnvoll ist und zusätzliche Kosten verursacht.

Wie viel Einkommen und Eigenmittel müssen Sie haben, um sich Ihre eigenen vier Wände leisten zu können?

Beispiel: Kaufpreis 1 Mio. Fr., Höhe 1. Hypothek 650‘000 Fr., Zins 1. Hypothek 4,5% p.a., Höhe 2. Hypothek 150‘000 Fr., Zins 2. Hypothek 5,0% p.a.